I za lokalne tvrtke i za nacionalne ili svjetske tvrtke, oglašavanje na lokalnom radiju može pomoći tvrtki da postigne ciljno tržište uz prilično niske troškove oglašavanja. Konkretne prednosti oglašavanja na lokalnom radiju mogu se donekle razlikovati ovisno o vrsti tvrtke koja se bavi oglašavanjem, ali budući da su troškovi proizvodnje radijskih oglasa i naknade za prikazivanje tih oglasa prilično niski, tvrtka će moći dosegnuti mnoge slušatelje bez trošenja značajan iznos. Nadalje je vjerojatno da će tvrtka dosegnuti veću publiku jer osoba ne mora biti na određenom mjestu da bi čula oglas.
Televizijski oglas, naprotiv, zahtijeva da osoba bude ispred televizije da bi vidjela oglas. Lokalno radijsko oglašavanje može doći do kupaca koji su u kupovini, u uredu, automobilu ili čak u teretani. Osoba može raditi i druge stvari dok sluša radio, pa su šanse da osoba sama sluša radio veće; manje je vjerojatno da će osoba koja sluša sama sudjelovati u razgovoru ili drugim zadacima koji zahtijevaju strogu pozornost, tako da ta osoba može razmišljati o oglasu i zadržati informacije. Budući da su oglasi jeftiniji za proizvodnju i prikazivanje, tvrtka može odlučiti reproducirati oglase na više od jedne radijske postaje, i to češće, dodatno povećavajući broj ljudi koji čuju oglas u bilo kojem trenutku.
Tvrtka također može ulagati u oglašavanje na lokalnom radiju kako bi sudjelovala u ciljanom marketingu. Radio postaja vjerojatno poznaje demografiju svoje publike, pa ako tvrtka pokušava dosegnuti određenu demografsku skupinu, ta tvrtka može uložiti u oglašavanje na lokalnom radiju s jednom stanicom na drugoj jer ta postaja ispunjava potrebe ciljane demografije. To znači da tvrtka troši novac na marketing koji će vjerojatno pogoditi ključnu publiku, a ne na stvaranje oglasne kampanje koja može, ali ne mora pogoditi cilj.
Nacionalna ili svjetska korporacija može početi razvijati lokalni ugled kroz oglašavanje na lokalnom radiju. Mnogi ljudi imaju odanost određenim postajama i u mnogim slučajevima tu postaju poistovjećuju sa svojom regijom. Lokalno oglašavanje omogućuje globalnoj ili nacionalnoj korporaciji da se identificira s ljudima na lokalnoj razini, povećavajući vjerojatnost da će ti ljudi tada identificirati tu globalnu korporaciju kao nešto više lokalno nego što zapravo jest.