Odnos između kamatnih stopa i gospodarskog rasta proizlazi iz korištenja kamatnih stopa kao sredstva za postizanje željenih ekonomskih uvjeta. To znači da su kamatne stope alati koji se koriste kako bi se gospodarstvo učinilo stabilnijim ograničavanjem nepoželjnih čimbenika poput inflacije i bijesne potrošnje potrošača. Ovlaštenje koje ima ovlast da izvrši promjene kamatne stope u gospodarstvu je središnja banka zemlje koja se razmatra.
Središnje banke koriste monetarnu politiku kao sredstvo za petljanje s kamatnim stopama i gospodarskim rastom. Obično to čine povećanjem ili smanjenjem kamatne stope na novac koji doznačuju drugim bankama u gospodarstvu. Gospodarstva imaju cikluse koji se koriste kao sredstvo za mjerenje zdravlja takvog gospodarstva i svih dobitaka koji su u gospodarstvu mogli biti ostvareni primjenom nekoliko monetarnih i fiskalnih politika. Kada zainteresirane strane, kao što su ekonomisti, gospodarstvenici i poslovne žene, vlada i razne banke promatraju makroekonomske i mikroekonomske trendove nakon analize periodičnih gospodarskih izvješća, doći će do različitih informiranih zaključaka o zdravlju gospodarstva. Tamo gdje postoje nepovoljni makroekonomski pokazatelji poput rasta nezaposlenosti i inflacije, središnja banka može odlučiti povisiti kamatnu stopu na novac dostavljen bankama.
Ova akcija uspostavlja vezu između kamatnih stopa i gospodarskog rasta, jer je svrha povećanja kamatnih stopa rješavanje nepovoljnih elemenata u gospodarstvu koji su štetni za gospodarski rast. Na primjer, akcija povećanja kamatnih stopa imat će domino efekt na druge banke – nešto što se može usporediti s reakcijom trzanja koljena. Povećanje kamatnih stopa znači da će pooštriti svoju politiku kreditiranja i povećati kamatnu stopu koju plaćaju na štedne uloge. Kada potrošači otkriju da ne mogu imati isti lak pristup različitim vrstama financiranja za svoju potrošnju, smanjit će stopu takve potrošnje.
Druga poveznica između kamatnih stopa i gospodarskog rasta vidi se u načinu na koji će povećanje kamatnih stopa dovesti do toga da potrošači štede svoj novac iz dva glavna razloga. Prvi je da sačuvaju svoj novac zbog uočene oskudice takvog financiranja, a drugi je iskoristiti visoke kamatne stope koje nude banke kao sredstvo za poticanje štednje. Kada se to dogodi, aktivnost u gospodarstvu će se smanjiti, a time će se smanjiti stopa inflacije. Isto tako, kada središnja banka snizi kamatne stope potrošači će imati lakši pristup financijama, a stopa potrošnje će rasti, stimulirajući gospodarstvo.