Također poznat kao nenaplativi zajmovi, nekvalitetna imovina su zajmovi koji pokazuju povećani rizik nenaplate, obično zbog promjena u financijskim okolnostima dužnika. Obično će se svaki zajam koji prijeđe granicu od devedeset dana bez ikakvih plaćanja na nepodmirenom saldu klasificirati kao loša imovina. Budući da zajmodavci ovise o kamatama generiranim od ovih zajmova kao dijelu svog toka prihoda, obično se poduzimaju koraci za rad s dužnikom u pokušaju da se izbjegne neizvršenje obveza.
Važno je napomenuti da ako dužnik za nekoliko dana zakasni rok za mjesečno plaćanje, to ne predstavlja potrebu da se zajam proglasi lošom imovinom. Mnogi zajmodavci naplaćuju naknade za zakašnjenje koje se dodaju na iznos koji već dospijeva, što zapravo omogućuje da kasno plaćanje još uvijek stvara prihod za primatelja plaćanja. Ako dužnik nekoliko dana kasni s plaćanjem kredita nekoliko uzastopnih mjeseci, zajmodavac bi mogao biti donekle zabrinut i smatrati da je zajam sve rizičniji, ali nedovoljno da bi se klasificirao kao nenaplativ.
Iako postoje iznimke, mnogi zajmodavci klasificiraju zajam kao nekvalitetnu imovinu samo kada dužnik nije pokušao izvršiti bilo kakvu vrstu plaćanja duga najmanje tri uzastopna mjeseca. Na primjer, ako je dužnik izgubio posao i nije bio u mogućnosti izvršiti pune otplate, ali je dogovorio plaćanje kamata dok je tražio posao, zajmodavac bi i dalje smatrao da zajam donosi neku vrstu povrata. Ako se dužnik ne trudi surađivati s zajmodavcem i dogovoriti neku vrstu plaćanja na kamatu ili dio glavnice, a datumi za tri uzastopne mjesečne rate prođu bez otplate, tada je zajam službeno ne- izvedbeno sredstvo.
Budući da je sljedeći korak nakon proglašavanja zajma nekvalitetnom imovinom naplata i eventualno podnošenje založnog prava na imovinu dužnika, kreditne institucije će često pokušati raditi s dužnicima koji prolaze kroz privremenu financijsku krizu. I napori naplate i poduzimanje pravnih radnji putem sudskog sustava koštaju zajmodavca vremena i novca i obično se ne koriste dok se ne iscrpe sve druge mogućnosti. Uz pravilno postupanje i spremnost dužnika i zajmodavca, često je moguće izbjeći dopuštanje da situacija eskalira na kritičnu razinu i dopustiti da se odnos vrati u obostrano korisno stanje.