Strategije obrtnog kapitala su planovi koji se odnose na buduće novčane tokove za poslovne aktivnosti. Vlasnici i menadžeri poduzeća obično planiraju ove strategije i za kratkoročne potrebe i za dugoročne ciljeve ili ciljeve. Ovi planovi također mogu uvelike koristiti proračune, koji pomažu tvrtkama u kontroli rashoda i ograničavanju ili zabrani budućih situacija s negativnim novčanim tokovima. Odabir najbolje strategije obrtnog kapitala ovisi o vrsti poslovanja, ciklusu obrtnog kapitala, sposobnosti upravljanja i vanjskim ekonomskim čimbenicima.
Vlasnici i menadžeri poduzeća obično koriste osnovnu formulu za izračun obrtnog kapitala. Ova formula je kratkotrajna imovina minus tekuće obveze. I kratkotrajna imovina i tekuće obveze obično se koriste za 12 mjeseci ili manje, što ih čini ključnim za mjerenje obrtnog kapitala. Kratkoročna imovina i kratkoročne obveze uključuju novac i novčane ekvivalente, potraživanja, zalihe, kratkoročne vrijednosne papire i obveze prema dobavljačima, odnosno kratkoročne zajmove.
Poduzeća obično zahtijevaju različite vrste strategija obrtnog kapitala. Na primjer, maloprodajne trgovine trebaju snažan obrtni kapital jer moraju imati dovoljno novca za dosljedno obnavljanje zaliha proizvoda. Zastupstva automobila obično nemaju velike količine obrtnog kapitala jer koriste tlocrte za generiranje dugoročnog financiranja za svoj inventar vozila. Tvrtke koje trebaju stalan novčani tok pokušat će ograničiti tekuće obveze, koje često zahtijevaju plaćanje gotovinom za tekuću imovinu, a ne trgovačke kredite ili kratkoročne linije.
Ciklus obrtnog kapitala pomaže vlasnicima poduzeća i menadžerima da odrede koliko dobro njihove tvrtke generiraju novčane tokove, što je kritičan dio strategija obrtnog kapitala jer je gotovina najzamjenjivije dobro od tekuće imovine. Zalihe, potraživanja i obveze izravno utječu na obrtna sredstva. Tvrtke koje naplaćuju ili imaju manja potraživanja, dobivaju dulje razdoblje za plaćanje dobavljačima za robu i usluge ili brže prodaju zalihe, mogu poboljšati svoj novčani tok i obrtna sredstva. Suprotno će se dogoditi ako poduzeća ne budu u mogućnosti osigurati koristi od stavki, što će rezultirati manjim obrtnim kapitalom.
Ekonomski čimbenici — obično izvan kontrole tvrtke — također mogu utjecati na strategije obrtnog kapitala. Stroga monetarna politika, nedostupni poslovni krediti ili niski prihodi potrošača mogu usmjeriti tvrtke na implementaciju strategija koje zadržavaju obrtni kapital, umjesto da ulažu ovu imovinu u poslovanje. U ovim lošim ekonomskim uvjetima, vlasnici poduzeća i menadžeri nastojat će smanjiti obveze prema dobavljačima i izbjeći povećanje stanja na kreditnoj liniji tvrtke. Izbjegavanje prekomjerne kupnje zaliha ili prodaje računa također može pomoći tvrtkama da zadrže gotovinu i poboljšaju svoju poziciju obrtnog kapitala. Novčani tok može biti važniji od generiranja prihoda tijekom gospodarskih kriza.