Omjer rizika i nagrade je izračun koji su izvršili investicijski trgovci kako bi procijenili koliko je transakcija rizična prije nego što je kupe. Izračunavanje omjera obično je prilično jednostavno, zahtijeva samo iznos novca u igri, očekivanu nagradu i potencijalne gubitke. Glavni cilj omjera je pružiti ulagačima numerički prikaz jesu li potencijalna ulaganja vrijedna troška. Ulagači koji odvoje vrijeme za izradu izračuna mogu izbjeći transakcije koje se naizgled mogu činiti dobrima, ali će s vremenom vjerojatno dovesti do velikih gubitaka.
Razumijevanje relativnog rizika financijske transakcije općenito se smatra ključnim za uspjeh na investicijskom tržištu, bilo u dionicama, obveznicama ili indeksiranim fondovima. Iako neki ulagači imaju sreću slijepo biraju transakcije, ova praksa je sličnija kockanju nego razumnom ulaganju. Pametni ulagači univerzalno nastoje razumjeti kako je predviđena nagrada u usporedbi s rizikom potrebnim za postizanje tog cilja. To je cilj omjera rizika i nagrade.
Omjer rizika i nagrade obično se izražava brojčano, na temelju valutnih jedinica. Na primjer, 100 USD (USD) uloženih u fond s potencijalnim povratom od 200 USD (USD) bilo bi izraženo kao 100:200 ili 1:2. Većina najvećih svjetskih financijskih savjetnika obično smatra omjer 1:2 najnižim mogućim “sigurnim” omjerom. Što je veća nagrada, to je bolja konačna investicija. Istih 100 USD (USD) uloženih u račun s očekivanim povratom od 500 USD (USD) donijelo bi, na primjer, omjer rizika i nagrade 1:5, što je mnogo povoljnije.
Obično je najteže izračunati “nagradni” dio omjera rizika i nagrade. Očekivana nagrada obično se određuje pomnom analizom dioničkih grafikona i prethodnih trendova. Uključena je neka znanost – uglavnom statistički izračuni i izračuni standardne devijacije – ali također je potrebno mnogo razumnih predviđanja i računanja vjerojatnosti. Softver za financijsko praćenje i prediktori tehnoloških trendova mogu biti od pomoći u dolasku do ovih brojeva. Ulagači također provode vrijeme čitajući i proučavajući stanje tržišta u ciljanim sektorima.
Obično postoji i određena fleksibilnost s rizikom. Početni rizik ne mora uvijek biti početni iznos novca. Ulagači se često odlučuju za kupnju svojih ulaganja s priloženim nalozima za zaustavljanje gubitka. Ovi nalozi u biti povlače sredstva i zaustavljaju trgovanje kada gubici dosegnu određeno dno. Investitori se mogu igrati sa svojim donjom stopom gubitka kako bi promijenili omjer, što može pomoći u određivanju kontura krajnjeg ulaganja.
Čak i omjer rizika i nagrade koji potencijalne nagrade iznosi čak 500% ne jamči visoke prinose. Nestalnost tržišta se mijenja i cijene stalno padaju na neočekivane načine. Sve što omjer rizika i nagrade govori jest da je vjerojatnije da će ulaganje donijeti povoljan povrat. To znači da je to dobra oklada za investitora, ali ništa nikada nije siguran posao.