Posljednje što bi zaposlenik želio nakon godina radnog staža u tvrtki je primanje mirovine koja nije dovoljna za odlazak u mirovinu. Stoga bi odgođena mirovina mogla biti prikladna. Ključna prednost odgode isplate mirovine je da dodatno vrijeme omogućuje rast ukupne mirovine. Glavni nedostatak vjerojatno je nemogućnost umirovljenja u godinama koje su možda bile planirane.
Mirovinska naknada temelji se na izračunu koji koristi ukupan broj godina koje je zaposlenik odslužio, iznos novca koji su zaposlenik i sponzor plana ili poslodavac uplatili u plan te naknada člana plana. Ako zaposlenik odluči raditi izvan tradicionalne dobi za umirovljenje u regiji, stvarajući time odgođenu mirovinu, tekuće isplate, poznate kao isplate anuiteta, bit će veće. To je posljedica više dobi za odlazak u mirovinu i kraćeg razdoblja u kojem se naknada mora isplatiti.
Nakon umirovljenja, član plana ima opciju primanja mirovine u paušalnom iznosu ili podijeljenom na tekuće isplate anuiteta. U slučaju odgođene mirovine, moglo bi doći do dodatnih financijskih pogodnosti za primanje paušalnog iznosa. Određene državne mirovine mogu predstavljati financijsku nagradu za odgodu naknada. Regionalni zakoni variraju i mijenjaju se, ali postoji i nagrada za distribuciju u stilu rente. Uplatama za odgođenu mirovinu dodat će se određeni postotak.
Administrativne neugodnosti vezane uz odgođenu mirovinu mogu biti male u usporedbi s ostvarivanjem viših mirovinskih primanja. Mirovinske naknade kasne kada se papiri ne predaju. Može postojati dobna granica kada se konačno mora dobiti mirovina.
Osim člana plana ili zaposlenika, koji odgađa mirovinu, odgoditi mirovinske doprinose može i sponzor plana ili poslodavac. Novčane doprinose daje sponzor plana kako bi se održala zdrava razina financiranja mirovine. U slučaju javne mirovine, recimo državnog plana, loše fiskalno stanje moglo bi biti dodatno oštećeno i imati veće posljedice. Ako postoji zakonsko odobrenje, ovaj oblik odgođene mirovine omogućio bi državi da odgodi uplatu doprinosa na određeno vrijeme kako bi se novac mogao koristiti negdje drugdje. Država ostaje na udicu za ratu mirovine, a na kraju se mora izvršiti uplata.