Koristi se za dizajniranje uspješnog poslovanja, institucionalno upravljanje je proces postavljanja planova i organiziranja raspoloživih proizvodnih resursa za vođenje uspješne organizacije. Institucionalno upravljanje može se nazvati i strateškim financijskim upravljanjem. Koraci u institucionalnom upravljanju općenito uključuju prepoznavanje trenutne situacije, identificiranje željene situacije i određivanje koraka potrebnih da se do nje dođe. Ideja iza procesa je izložiti strateški plan koji ocrtava konkretne korake za maksimiziranje uspjeha tvrtke. Ovaj proces može poboljšati poslovanje omogućujući analitički pogled na to kako bi posao mogao najbolje funkcionirati.
Veći dio strateškog planiranja upravljanja je analiza poduzeća i njegovog okruženja. Tijekom analize provedene tijekom obavljanja institucionalnog upravljanja, institucionalni menadžer može sagledati mnoge aspekte tvrtke, uključujući financijske i ljudske resurse tvrtke, kao i tržišne uvjete koji mogu utjecati na uspjeh tvrtke. Institucionalni menadžment u postojećem poduzeću također može ispitati prošle operacije kako bi utvrdio što je bilo uspješno, a što neuspješno. Informacije o prošlim poslovnim uspjesima i neuspjesima mogu pomoći menadžmentu da napravi obrazovane planove za postizanje uspjeha tvrtke.
Poznavanje tržišnih uvjeta na kojima tvrtka posluje ključno je za formiranje dobro istraženog strateškog plana. Ispitivanje tržišnih uvjeta može uključivati analizu položaja poduzeća na tržištu u usporedbi s drugim tvrtkama tog tipa. Analiza u institucionalnom menadžmentu također uključuje analizu dostupnih prilika za profitabilnost na tržištu i prijetnje koje konkurenti predstavljaju za te prilike. Ova vrsta strateške analize može uključivati istraživanje propisa koji ograničavaju ili pogoduju profitu tvrtke na tržištu.
Definiranje širokih i dobro poznatih ciljeva tvrtke za uspjeh može pomoći poslovnim radnicima da donose informirane odluke u najboljem interesu tvrtke. Koraci pri definiranju cilja poslovnog plana uključuju postavljanje izjava o misiji i vizije tvrtke koja će pomoći organizaciji u postizanju planiranih ciljeva. Vizija tvrtke općenito uključuje kako tvrtka namjerava promijeniti svijet, a izjava o misiji definira poslovanje tvrtke koje će izvršiti predviđene promjene.
Da bi ciljevi tvrtke bili uspješni, moraju biti ostvarivi i nezaboravni. Vizije i izjave o misiji dijelovi su procesa institucionalnog upravljanja koji određuju temeljne vrijednosti i funkciju poduzeća, uključujući etička načela na temelju kojih tvrtka funkcionira. Sažeta, ostvariva izjava o misiji može pomoći u postavljanju okvira za izradu planova za uspješno unapređenje poslovanja. Korištenje emocionalnog, dirljivog jezika u ovim izjavama može pomoći da one budu značajnije za članove organizacije.