Postoje dvije uobičajene metode koje zaposlenici koriste za uštedu novca za mirovinu: 401(k) koju sponzorira tvrtka ili individualni mirovinski račun (IRA). Oba plana uključuju izdvajanje postotka prihoda na račun s odgođenim porezom, ali IRA radi više kao osobni štedni račun. Kad god zaposlenik s IRA-om odluči otići u mirovinu, dati otkaz ili promijeniti posao, on ili ona mogu dobiti novac ušteđeni u IRA-i kao jedan paušalni iznos. Ovo je poznato kao IRA rollover.
Kada zaposlenik dosegne dob za umirovljenje, ili u nekim slučajevima nekoliko godina mlađi, IRA rollover može se pretvoriti u korisniji račun za umirovljenje koji se zove Roth IRA. Roth IRA omogućuje vlasnicima računa da posuđuju na teret salda uz manje ograničenja od standardne IRA. Za usporedbu, plan 401(k), sponzoriran od strane tvrtke, postavlja ozbiljna ograničenja na pristup zaposlenika računima.
Čak i ako zaposlenik tvrtke ode u mirovinu ili ode, on ili ona nisu obvezni zatražiti IRA rollover. Račun može ostati pod okriljem izvorne tvrtke sve dok bivši zaposlenik ne navrši dob za umirovljenje u drugoj tvrtki. Većina zaposlenika ima 60 dana od trenutka raskida da ponovno ulože svoj IRA rollover na novi račun ili investicijski plan. To, međutim, može ovisiti o broju godina u kojima je zaposlenik sudjelovao u IRA planu. Kao i kod programa 401(k), zaposlenik će možda morati biti ‘potpuno uložen’, što općenito zahtijeva najmanje pet godina sudjelovanja s punim radnim vremenom.
Mnogi ljudi traže IRA rollover za brojne financijske prednosti. Ako bivši zaposlenik odluči zadržati svoju IRA-u pod kontrolom tvrtke u teškoj ekonomskoj situaciji, postoji realna mogućnost da novca kasnije neće biti. Poslodavci i bivši zaposlenici također mogu mijenjati lokacije tijekom vremena, što otežava praćenje starijih ili neaktivnih IRA-a. IRA rollover omogućuje zaposlenicima da prebace novac izravno na novi račun, smanjujući njihovu ovisnost o bivšim poslodavcima.
Međutim, IRA rollover ima nekoliko nedostataka. Radnici koji se vjenčaju nakon pokretanja IRA-e možda će morati tražiti odobrenje supružnika prije nego što imenuju drugog korisnika. Ako vlasnik IRA računa želi imenovati roditelja ili drugog rođaka kao korisnika, on ili ona ih mora imenovati prije braka. Ako vlasnik IRA umre nakon preokretanja IRA-e, supružnik može postati jedini primatelj. Stečajni postupak također može ozbiljno utjecati na IRA rollover. Financijski stručnjaci sugeriraju da vlasnici IRA-e koji razmišljaju o bankrotu ne bi trebali tražiti IRA rollover prije podnošenja zahtjeva. Novac bi se mogao zaplijeniti kao imovina i koristiti na bilo koji način koji stečajni sud smatra prikladnim.