Ponekad poznato kao željezo s izravnom redukcijom, spužvasto željezo je proizvod koji se proizvodi pomoću željezne rude. Željezna ruda je često u obliku peleta ili grudica, a podvrgnuta je redukcijskom procesu koji nastaje korištenjem redukcijskog plina koji se emitira iz ugljena ili izvora prirodnog plina. Ova vrsta željeza može se proizvoditi u nekoliko različitih tipova peći, uključujući peći na koks ili drveni ugljen, visoke peći i peći s osnovnim kisikom.
Postoji nekoliko prednosti povezanih sa spužvastim željezom koje mu omogućuju da se učinkovito natječe s drugim vrstama taljenog željeza. Jedna ima veze sa stvarnim sastavom samog konačnog proizvoda. Na primjer, ova vrsta željeza se smatra bogatijom od sirovog željeza, druge vrste željeza koja se obično proizvodi u visokim pećima. Željezo s izravnom redukcijom ima nešto veći sadržaj željeza, što ga često čini prikladnijim za korištenje u električnim pećima.
Osim toga, plinovi koji se emitiraju tijekom proizvodnje spužvastog željeza mogu se sakupiti i koristiti u raznim drugim primjenama. Ovaj nusproizvod procesa proizvodnje željeza pomaže nadoknaditi troškove proizvodnje željeza, kao i pomaže u održavanju drugih procesa koji zahtijevaju plin za pravilnu proizvodnju. Također se može koristiti za proizvodnju rude u prahu koja djeluje vrlo dobro kada se pomiješa s drugim metalima u proizvodnji različitih vrsta proizvoda na bazi željeza.
Jedna od češćih upotreba spužvastog željeza je stvaranje kovanog željeza. Željezo ove vrste pomaže u izradi ukrasnih predmeta za korištenje po kući, kao što su ukrasni roštilji za vrata, protuprovalne rešetke za prozore, pa čak i za razne vrste zidnih zavjesa. Spužvasto željezo se također često koristi za proizvodnju komponenti koje se koriste za stvaranje izdržljivog namještaja za travnjake i vrtove. Kada se pravilno tretira, namještaj od kovanog željeza može lako odoljeti propadanju od vremenskih prilika i trajati nekoliko godina.
Posljednjih godina, poboljšanja proizvodnje spužvastog željeza omogućila su smanjenje željeza bez nužnog taljenja rude. Budući da se željezo može napraviti u pelete, pa čak i u prah, to je ekonomična i korisna zamjena za otpadni metal koji ponekad koriste proizvođači čelika. Količina vremena i resursa potrebnih za proizvodnju spužvastog željeza je minimalna, tako da je moguće brzo proizvesti velike količine, činjenica koja samo pridonosi prednostima ove vrste željeznih proizvoda.