Ugovorna proizvodnja odnosi se na vrstu aranžmana u kojem jedna tvrtka sklapa ugovor s drugom tvrtkom da proizvodi nešto u njeno ime. Ugovorni sporazum može biti za proizvodnju samo jednog artikla u proizvodnom procesu ili može biti za proizvodnju cijele linije proizvoda. Kao takav, ugovorni proces proizvodnje kozmetike odnosi se na postupak u kojem jedna tvrtka ugovara usluge druge tvrtke za proizvodnju kozmetike.
Tvrtke bi se mogle odlučiti upustiti u ugovornu proizvodnju kozmetike za različite svrhe, uključujući njenu privlačnost kao oblik konkurentske prednosti. To znači da proces prepuštanja proizvodnje kozmetike drugoj tvrtki omogućuje tvrtki da se usredotoči na svoje prednosti, što može biti marketing proizvoda, a ne proizvodnja. U svojoj primjeni na proizvodnju kozmetike, ugovorna proizvodnja kozmetike također može biti oblik uštede novca ako mala startup tvrtka prepusti proizvodnju kozmetike drugoj etabliranoj tvrtki koja ima kapacitete za izvođenje proizvodnog procesa na brži način. Može biti da maloj tvrtki nedostaju resursi za kupnju skupih strojeva potrebnih za proizvodni proces, ili može biti da je jedan dio proizvodnog procesa izvan mogućnosti male tvrtke.
Pod pretpostavkom da faza u procesu proizvodnje kozmetike zahtijeva korištenje posebno skupih strojeva koje tvrtka nema, mogla bi prepustiti proizvodnju kozmetike drugoj tvrtki koja ima te određene strojeve ili opremu umjesto da ih kupuje. Kao takva, tvrtka bi mogla prepustiti proizvodnju samo jednog određenog artikla u liniji kozmetike drugoj tvrtki na temelju analize prednosti i nedostataka proizvodnje tog artikla. Na primjer, na temelju primjene ugovorne proizvodnje kozmetike, tvrtka s podrijetlom mogla bi prepustiti proizvodnju olovke za oči samo zbog nedostatka određene opreme potrebne za završetak proizvodnje olovke za oči, iako linija kozmetike također uključuje ruževe i maskaru . Iako proces ugovorne proizvodnje kozmetike može imati svoje prednosti, ima i neke nedostatke koji ga mogu učiniti neprivlačnim proizvođačima. Takvi nedostaci uključuju nedostatak potpune kontrole nad mjerama kontrole kvalitete, nedostatak kontrole nad pravodobnom proizvodnjom kozmetike i druge identificirane probleme.